"兜底"还债？这家上市农商行向旗下村镇银行增资！村镇银行改革重组加速

2023年12月29日晚间，江阴银行发布公告称，拟向控股子公司宣汉诚民村镇银行追加投资不超过0.5亿元，具体投资额根据宣汉诚民村镇银行的清产核资报告确认。

作为首家登陆A股的农商行，江阴银行自上市以来披露的诉讼案件多与宣汉诚民村镇银行有关。虽然该村镇银行的注册资金只有2000万元，但在过去几年间牵涉多起与恒丰银行等股份行分支机构的票据纠纷，涉案金额总计超过上亿元。

根据江阴银行2023年半年报披露，宣汉诚民村镇银行的一则败诉的票据纠纷案件，涉案金额恰为5000余万元。

2023年12月29日晚间，江阴银行发布公告称，该行第八届董事会2023年第二次临时会议于12月28日举行，会议表决通过了关于向控股子公司追加投资的议案，江阴银行拟向控股子公司宣汉诚民村镇银行追加投资不超过0.5亿元，具体投资额根据宣汉诚民村镇银行本次清产核资报告确认。

四川是村镇银行首批试点省份，国内第一家村镇银行——四川仪陇惠民村镇银行就是于2007年在四川成立。彼时，为服务县域的“三农”和“小微”企业，村镇银行处于设立热潮期，宣汉诚民村镇银行也于2008年9月份在四川宣汉设立，江阴银行是其发起设立行，持有其52.5%的股份。

不过，在后续发展中，国内多家村镇银行频繁现身于票据案件中，暴露出这类机构不小的内控问题。

宣汉诚民村镇银行陷入的票据案件多发生在2014年至2015年间。具体看，它曾涉及与恒丰银行嘉兴分行、南通分行、青岛分行、常熟支行，以及鄂尔多斯农商行案、兴业银行宁德分行案等多个票据业务未决诉讼，涉诉总金额超过了3亿元。从影响上看，前述涉案金额一度占据了江阴银行2016年度净利润的四成多。

在后续的诉讼中，宣汉诚民村镇银行与恒丰银行分支机构的官司最为持久。两方的多起票据案件对簿公堂已持续数年，有的长达7年之久，官司各有胜败。

两方争议的焦点为，票据中介周旋于两家银行之间，票据代理协议是否是“萝卜章”。江阴银行和该村镇银行认为，前述多起纠纷均系“萝卜章”引发。

两方曾在2017年，通过各自渠道公开发表相关声明，隔空“互怼”。

江阴银行多次强调称，恒丰银行与票据中介涉嫌采取伪造、私刻公章等手段，冒用该行旗下村镇银行名义从事的票据买卖。

针对恒丰银行常熟支行诉宣汉诚民村镇银行一案，恒丰银行则发表声明回应，江阴农村商业银行、宣汉诚民村镇银行以律师分析为名“主观臆断案件性质”，案发时任宣汉诚民村镇银行高管等人存在受贿，并非法向票据中介出借同业账户等行为。

根据江阴银行2023年半年度报告披露，目前子公司宣汉诚民村镇银行所涉票据业务未决诉讼还有三笔，均是与恒丰银行的票据纠纷，即与恒丰银行嘉兴分行案件、恒丰银行南通分行案件、恒丰银行青岛分行案件。

其中，宣汉诚民村镇银行与恒丰银行嘉兴分行票据纠纷案件，涉案金额为5045.94万元。诉讼的审理结果是，一审判决宣汉诚民村镇银行败诉，二审维持原判。2019年4月18日，浙江省高级人民法院作出民事裁定书，驳回了宣汉诚民银行的再审申请。由于败诉，上述涉案金额形成预计负债。

江阴银行在年报中表示，目前宣汉诚民村镇银行将根据案件新的证据申请再审或向检察院申请抗诉。

“虽然从法律上讲，村镇银行是具有独立法人资格的企业，发起行作为股东，在认缴范围之外，原则上是不需要替子公司还债务的。”一位苏南地区农商行高管表示，但是村镇银行若因偿还债务导致严重亏损，甚至达到破产条件，在目前国内市场环境下，大众对这类信息反应较为敏感。而且国内村镇银行个体规模小、数量又过于庞大，不可形成示范效应。在这种情况下，发起行也不得不进行“输血救助”。

从江阴银行的规模看，截至2023年9月末，该行总资产有1755.84亿元，较年初增长4.05%。从盈利方面看，该行于2023年前三季度实现营业收入达29.78亿元，同比增长0.44%；实现归母净利润达10.56亿元，同比增长15.15%。资产质量方面，截至2023年9月末，江阴银行的不良贷款率0.98%，与年初持平；拨备覆盖率473.17%，较年初提升3.55个百分点。

目前，江阴银行有5家发起设立的村镇银行，包括两家“诚民”系和三家“苏南”系，持股比例均在50%以上。

从设立村镇银行的数量看，江阴银行并不居前。

自2006年12月，原银监会发布《关于调整放宽农村地区银行业金融机构准入政策，更好支持社会主义新农村建设的若干意见》，提出在6个省(区)农村地区设立村镇银行试点以来，村镇银行开始陆续在全国各地设立，设立地主要集中于中西部、东北部、海南省等经济欠发达地区。

目前，村镇银行已经发展了17年之久，国内村镇银行数量更是占据全国银行业金融机构总数的三成之多。

在A股上市的不少农商行，旗下均有品牌系农商行。例如上海农商行旗下有35家“沪农”系的村镇银行，主要分布在湖南、云南、山东等地；重庆农商行旗下有12家“渝农商”系村镇银行。

此外，常熟农商行旗下的“兴福”系村镇银行有31家。值得注意的是，兴福村镇银行还是全国首家开业的投管型村镇银行，而拥有投管型村镇银行牌照，可以投资设立和收购村镇银行，促进其异地业务的发展。

又如港股上市银行九台农商行旗下有34家“惠民”系村镇银行等。再如非上市农商行中，武汉农商行旗下拥有47家“长江”系村镇银行，成都农商行拥有39家“中成”系村镇银行。

从发展结果看，1600家村镇银行内部发展较为分化，一方面，不少中小银行的异地分支机构和村镇银行对发起行的营收贡献度不断增加；另一方面，一些村镇银行的不良率居高，抗风险能力差，是当前金融机构改革化险工作的重要对象。

当前，对于村镇银行的监管方向，已经转向对存量机构的风险处置。

原银保监会于2020年12月底发布了《关于进一步推动村镇银行化解风险改革重组有关事项的通知》，鼓励推动风险化解和改革重组，方式包括：支持主发起行向村镇银行补充资本以及协助处置不良贷款；有序推进村镇银行改革重组，允许优质村镇银行吸收合并周边高风险村镇银行；支持引进合格战略投资者帮助收购和增资等。

2023年4月，原银保监会发布《关于银行业保险业做好2023年全面推进乡村振兴重点工作的通知》，再度提及要“加快农村信用社改革化险，推动村镇银行结构性重组”。

可以看到，2023年以来，国内村镇银行改革重组已明显提速，出现了大量发起行大幅增持旗下村镇银行股份，或是吸收合并村镇银行、将其转设为支行的案例。