存款，正在发生新变化，很多人没注意到...

1、虽然部分银行2至3年期大额存单年利率已经明显下调，目前是3%，但依然没有改变“一单难求”的现象。说明储户比较热衷长期限的存款产品。

2、长短期的存款利率一度出现倒挂。建行APP显示：三年期整存整取最高利率为3.15%，五年期最高利率仅为2.75%。侧面说明长期限的存款受到青睐，需求旺盛，银行主动降低利率应对负债端压力。

3、光大证券银行业分析师王亦丰最新的报告中提到，上半年，上市银行活期存款和定期存款分别增加3.3万亿元和10.3万亿元，其中定期存款同比增加4.3万亿元，贡献了上半年93%的存款增量。

这说明相对于活期存款，储户越来越倾向于有期限的定期存款。

到底是什么原因？

第一，资金保值的需要。今年以来理财收益率越来越低，余额宝收益率降到1.37%，比存款利率还低。银行理财收益率也一直在降。很多工薪阶层越来越难以接受这么低的收益，但要想提高收益，方法无非是两个，一是转向权益类资产，比如股票、基金。但股票、基金的风险太大，今年又跌跌不休，大家都心生畏惧。二是拉长封闭期限，通过牺牲流动性来换取收益。

理论上来说，定期存款的收益肯定会高于活期，所以大家热衷于买定期。

第二，疫情之下，大家的投资消费都比较保守，觉得钱放在自己口袋里比较安心，不买房不买车。但是呢，钱如果单纯放活期利息少又觉得浪费，利率只有0.35%，所以都去做成了定期。

第三，提前锁定利率。经过近几年的市场检验，大家都明白，利率是逐渐下行的。既然如此，把现在的利率锁定，以后利率下降对自己的影响就有限了。

说到银行存款定期化，其实不仅局限于存款，其它理财更是如此。

近期，个人养老金方案出来了。规定参加人每年缴纳个人养老金额度上限为12000元，可以按月、分次或者按年度缴纳。但同时也规定个人养老金资金账户封闭运行，参加人达到领取基本养老金年龄、完全丧失劳动能力、出国（境）定居，以及国家规定的其他情形，可以按月、分次或者一次性领取个人养老金。

个人养老金本质上是鼓励你存钱，然后可以买储蓄存款、理财产品、商业养老保险、公募基金等金融产品。但这个存钱与之前不同的是，它是长期限的，到了退休时才能领取。

这样的好处在于：1、解决社会的养老难题，单靠社保养老还不太够，替代率太低，只有40%左右。通过个人养老金来补充。2、为资本市场、债券市场提供长期稳定的资金，避免市场过于波动。

个人养老金其实是理财市场定期化的表现，以前我们养老很大部分靠自己存钱，有存活期有存定期，然后这个养老金方案就是把期限拉长。最后把理财的收益率提高，同时降低风险，让个人有比较稳定的养老金。

理财市场定期化将是未来的趋势。这个趋势表现在：1、理财更加专业化，以后个人直接买股票的比例会降低，多是通过专业的基金公司理财。2、理财的期限将会拉长，未来高利率的长期限存款、年金险、增额终身寿将会受到市场的青睐。