美联储通过基于 440 万条推文构建的新指数追踪市场情绪

美联储研究人员从Twitter Inc. 的数据中开发出一种新的信贷和金融市场情绪衡量指标，他们说这有助于预测货币政策立场的变化。

联储经济学家在本月发表的一篇论文中表示，推特金融情绪指数在社交媒体平台上使用自然语言处理，可以帮助估计第二天的股市回报。他们发现，市场情绪因意外收紧政策而恶化，数据也有一定的预测央行加息幅度的能力。

三位经济学家在文中指出，“联邦公开市场委员会会议第一天后的推特情绪可以预测与次日联邦公开市场委员会声明发布相关的限制性货币政策冲击的规模。”

然而，他们表示，该指数并未提供有关美联储将在特定会议上降息多少的信息。

该指数为美联储官员提供了一个实时指标，他们强调他们依赖数据来为政策决策提供信息，同时承认许多统计数据的报告往往存在滞后。 

研究人员表示，推特指数与其他情绪指标“高度相关”，例如公司债券息差和密歇根大学消费者信心指数。它由自 2007 年以来与金融市场发展相关的 440 万条推文构建而成。

开发人员构建了一个查询来将推文过滤成有助于确定单词相关性的集群。例如，单词“bond”本身可以表示“connection”。但当与“公司”或“息票”等其他词搭配使用时，它可能指的是固定收益义务。

另一组美联储研究人员还根据 Twitter 数据创建了一个单独的失业指标，可以帮助预测给定月份的失业流量，超出每周申请失业救济人数提供的数据。

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来源: qq

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