新动作！科创板ETF上新，今年净流入超800亿

从加快数字中国建设，到人工智能大模型在各行各业的应用，再到国产5G芯片、光刻机……科技创新成为话题关注焦点的同时，也成为了市场布局重点。

科创板相关产品今年可谓动作频频。从科创50ETF期权上市，到首批跟踪科创板策略指数——上证科创板成长指数的ETF发行，再到科创100指数推出随后相关ETF产品迅速获批发行。

科创板投资工具不断丰富，资金也借道ETF快速流入科创板，布局科技创新发展机遇。Wind数据显示，今年以来截至10月24日，20余只科创板相关ETF净流入超过800亿元，份额增长逾850亿份。

当前，新一代科技革命与产业变革加速演进，全球科技创新的广度深度速度持续攀升，定位突出“硬科技”特色的科创板吸引力不断增强。本期将为大家详解科创板的第二只规模指数——上证科创板100指数。

科创100从科创板中选取市值中等且流动性较好的100只证券作为样本，反映科创板中等市值证券的整体表现，与反映科创板大市值证券表现的科创板50指数形成差异。

从市值分布来看，Wind数据显示，截至2023年9月末，科创100整体偏向中小盘风格，所有成份股的总市值均低于400亿元，平均为147亿元，总市值在200亿元以下的权重占近八成；而科创板50指数整体偏向大中盘风格，成份股的总市值平均为463亿元。

从行业分布来看，科创100最大的权重行业为医药生物、占比超三成，其后依次为电力设备、电子、机械设备、计算机，前五大行业合计权重近九成；而科创板50指数中半导体等电子行业占比已超五成，行业集中度也相对更高。

科创板重点支持新一代信息技术、高端装备、新材料、新能源、节能环保以及生物医药等高新技术产业和战略新兴产业，聚集了一大批“硬科技”企业，科创100的成份股也表现出了较高的研发强度和业绩成长性。

根据2023年半年报披露，指数100家成份股企业的研发支出总额同比增长16.4%，占营业收入比例平均为34.1%，并且合计拥有6万人以上的研发队伍，研发人员的平均占比为31.3%。

同时，指数成份股的业绩成长潜力较为突出。截至2023年10月11日，Wind数据显示，2023-2025年成份股营业收入年均复合增速预计达28.6%，归母净利润年均复合增速预计达48.7%。

从产业生命周期的角度来看，科创板覆盖的产业大多处于孕育期和成长前期，拥有广阔的成长空间。同时，随着政策支持科技企业发展的力度持续增强，引导资源向科技创新领域集聚，科创板的吸引力在不断增强，吸引众多资金参与配置。

根据今年半年报进行统计，公募基金持有科创板市值超过6900亿元，配置科创板比例从2019年底的1%提升到12%。

与此同时，北向资金持有科创板市值整体也在持续提升，2021年2月北向资金持有市值仅为15.7亿元，到今年9月末，北向资金持有科创板市值已超过600亿元。

在加快实现高水平科技自立自强的发展背景下，汇聚“硬科技”企业的科创板蕴含丰富的投资机遇，科创100指数产品推出，可为投资者提供更多元的科创板指数投资工具，帮助投资者把握科创板企业成长机遇。

目前，市场上共有7只跟踪科创100的ETF获批发行。