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问一个模型估计的问题.

问一个模型估计的问题.# Economics - 经济

c*p2008-07-08 07:07

1 楼

假设我要估计一个discrete/continuous choice model.
第一阶段是discrete choice.
consumers face five alternatives.
I use a multinomial logit model to estimate consumers five vacation choices.
第二阶段是continuous choice. After consumers pick one choice, I would like
to know how much they spend on each choice.
我可以直接用OLS 估计吗? 假定第一个choice是去欧洲, 然后直接用OLS估计choice 1
的subsample. The dependent variable is the money spent on vacation in Europe.
我也用了Heckman selection model 估计, first stage 是是否选择去欧洲(probit),
second stage 是 how m

k*r2008-07-08 07:07

2 楼

2cents
什么叫两阶段？是有endogeneity问题，所以要two-step，还是说你要研究两个
sequential问题？
在你所说的第二阶段，是要估计什么对expenditure的影响？假如你估计性别对
expenditure的影响，你有什么样的假设？去欧洲的去亚洲的人parameter一样还是不一
样？如果你不相信去欧洲和亚洲的人会有同样的spending structure，那么当然要分
sub sample做了。
至于选择heckman selection，那你实际认为存在selection问题，也就是第一阶段有
omitted variable影响去那个洲选择，同时这个omitted variable与第二阶段决定
expenditure的omitted variable相关；这样的相关性使得第二阶段用subsample估计的
时候出现bias；你愿意假设bi-normal，以此作heckman来纠正bias。
heckman selection假设第一阶段是一个binary choice；不知道你说的"selectivity
correction term",是不是

【在 c***p 的大作中提到】

: 假设我要估计一个discrete/continuous choice model.
: 第一阶段是discrete choice.
: consumers face five alternatives.
: I use a multinomial logit model to estimate consumers five vacation choices.
: 第二阶段是continuous choice. After consumers pick one choice, I would like
: to know how much they spend on each choice.
: 我可以直接用OLS 估计吗? 假定第一个choice是去欧洲, 然后直接用OLS估计choice 1
: 的subsample. The dependent variable is the money spent on vacation in Europe.
: 我也用了Heckman selection model 估计, first stage 是是否选择去欧洲(probit),
: second stage 是 how m

c*p2008-07-08 07:07

3 楼

McFadden 和 Heckman 同获NOBEL
都是贡献在sample selection problem 上.
Heckman的两阶段模型第一阶段是probit模型.第二阶段是OLS
加入inverse mills ratio.
McFadden扩展了第一阶段是mlogit model,第二阶段也是OLS只不过加的selection term
不一样.
我主要是觉得加selection term并不难,predict the probability from mutilnomial
logit model,然后生成几个term 加进去,可是我怎么判断它是否有selection bias呢.

f*e2008-07-08 07:07

4 楼

建议再好好读读kinglear回的帖子
问题的关键是是否存在unobservable同时影响第一阶段的discrete choice和第二阶段
的continuous choice，以及这些unobservable的东西是不是跟你第二阶段关心的变量
相关
有没有selection bias这个事情很难说，及时发现加了selection term之后的系数估计
和ols的不一样也很难说就是selection bias导致的，也许你关心的变量对lhs的影响就
不是linear的

term
mutilnomial

【在 c***p 的大作中提到】

: McFadden 和 Heckman 同获NOBEL
: 都是贡献在sample selection problem 上.
: Heckman的两阶段模型第一阶段是probit模型.第二阶段是OLS
: 加入inverse mills ratio.
: McFadden扩展了第一阶段是mlogit model,第二阶段也是OLS只不过加的selection term
: 不一样.
: 我主要是觉得加selection term并不难,predict the probability from mutilnomial
: logit model,然后生成几个term 加进去,可是我怎么判断它是否有selection bias呢.

X*i2008-07-08 07:07

5 楼

嗯,把理论想清楚先.
似乎你的基本结构是，个人先决定是否出国旅游,再作所有的budget(estimate costs
in different areas),然后比较不同的utility,最后选择net benefit最大的去处。有
一点比较模糊的是，针对每一个area，个人必须先做一次优化，也就是你optimal
consumption level 的由来。你关心的问题是什么，是关键。

c*p2008-07-08 07:07

6 楼

恩.谢谢回复.