贝莱德收购GIP加注另类投资 | 另类投资世界第5期

近日，黑石公布了2023年第四季度及全年财报——Q4可分配利润达14亿美元，同比增长4%，结束了自2022年底开始的连续季度下滑。全年可分配收益则为56亿美元。最新总资产管理规模攀升至1.04万亿美元，同比增长7%。

实物资产AUM在第四季度增长3%至3369亿美元，第四季度流入资金199亿美元，全年流入资金539亿美元。PE板块AUM在第四季度增长5%至3040亿美元，全年共流入资金238亿美元，全年共部署245亿美元，获得收益累计为232亿美元。

黑石旗下共有约66只基金，其中收益最好的BREP II收益倍数为2.8。实物资产总收益情况为1.8倍，PE板块为2倍收益，PE基金中，有两只专注于亚洲市场的BCP Asia I与BCP Asia II收益分别为2.3与1.5。

黑石掌门人苏世民表示：“我们走出了全球市场动荡的一年。该季度报告反映了黑石所有业务的强劲势头，筹资和投资活动也都在显著加速。”

黑石集团正在建设总价值250亿美元“巨型AI数据中心”，以满足人工智能革命的巨大计算需求，黑石收购的数据中心运营商QTS正是这一项目的核心。

黑石在2021年以100亿美元的价格收购了QTS，从而成为了数据中心领域最重要的投资方之一。黑石旗下价值610亿美元的房地产投资信托基金（BREIT）也紧随其后投资。目前，QTS的估值已达到约250亿美元，已与Facebook、微软等科技巨头签订了长期合同，成为北美最大的数据中心租赁服务提供商。

黑石总裁格雷表示，数据中心是AI革命的基础设施，是其有史以来最好的投资之一。

生成式AI的需求爆发，带动电力和数据中心的需求激增。运行这些庞大的数据中心，核心就是电力和土地，有了黑石的加持，QTS加速了土地收购和电力获取。格雷表示：“出于前瞻性布局考虑，我们看准了AI引发的数据中心短缺问题，拥有土地和资本的公司将处于有利地位”。

凯雷(Carlyle)正在考虑出售荷兰技术服务公司HSO，这笔交易可能使HSO估值达到约10亿美元。凯雷已经与潜在顾问进行了谈判，以评估退出方案,正式的出售程序可能会在今年晚些时候启动。商议仍处于早期阶段，凯雷可能会决定将该资产保留更长时间。

HSO是微软的解决方案集成商，设计、实施和运行基于微软云技术和解决方案(如Dynamics365、Azure和Microsoft365)的商业应用系统，该公司在全球拥有1200家客户。自凯雷投资以来，HSO已进行了数笔收购。2022年，该公司收购了荷兰专门从事集成、数字协作、数据和分析以及服务采用的IT公司Motion10。

TPG宣布对Compass Surgical Partners (以下简称Compass)进行重大战略投资，Compass是一家全方位服务日间手术中心(Ambulatory Surgery Center, ASC)开发管理的企业。TPG将与其现有投资者Health Velocity Capital共同作为战略合作伙伴，助力Compass扩大产能以应对卫生系统合作伙伴对日间手术中心日益增长的需求。

TPG合伙人Zach Ferguson表示：“这项投资是我们长期投资理念的延续，即通过与连接卫生系统和医生团体的优秀运营商合作，建立领先的日间手术护理网络。”

国际移动通信公司米雷康姆(Millicom)宣布其位于哥伦比亚的子公司——电信运营商Tigo Colombia已同意向KKR旗下基金出售约1100个无线通信塔，以支持KKR在整个拉丁美洲实施数字基础设施战略。

KKR基础设施团队合伙人Waldemar Szlezak表示:“KKR寻求通过光纤、发射塔和小型基站等关键资产来发展拉丁美洲的电信业。此次收购，以及KKR在智利、哥伦比亚和秘鲁的光纤投资，突显了KKR发展拉丁美洲数字基础设施平台的决心。与Tigo的这一重要协议符合我们与该地区领先公司建立长期合作伙伴关系的战略。”

KKR将通过其KKR全球基础设施第四期基金(KKR Global Infrastructure Investors IV fund)进行投资。