大恐慌！美国史上第二次大银行倒闭！对我们有什么影响？

美国大银行硅谷银行周五（3月10日）被宣布倒闭，成为美国历史上第二家大银行倒闭事件。

金融监管机构周五表示，他们已经关闭了硅谷银行，并控制了其存款。

处于漩涡中心的——硅谷银行（Silicon Valley Bank）不到一个月前，还被评为“2023美国百大银行”榜单中加州第五名，和全美第20名，这样的评选是用实力和盈利能来排名的。

但是就是这样一家40年强大又运营良好的银行，却在周四股价暴跌超过60%，盘后再跌20%以上，市值一日蒸发近百亿美元。

《华尔街日报》报导说，在硅谷银行遭遇存款挤兑，使得这家以技术为重点的贷款机构筹集新资本的计划失败后，该银行周五被联邦机构关闭。

硅谷银行的倒闭是美国历史上第二大银行倒闭事件

根据监管机构发布的新闻稿，加州金融保护和创新部关闭了硅谷银行，并指定联邦存款保险公司（FDIC）为接管人。FDIC 为受保银行的所有存款提供保险。

FDIC 表示，受保的储户可以在下周一（13日）早上取走他们的钱。资金超过保险上限的储户将获得未保险余额的接管证书，这意味着在银行存有大笔存款的企业不太可能很快取出资金。

根据美联储的数据，硅谷银行是美国第 16 大银行，截至 12 月 31 日，其资产约为 2090 亿美元。它是自 2008 年金融体系几近崩溃以来倒闭的最大银行，仅次于危机时期倒闭的华盛顿互惠银行 (Washington Mutual Inc)。

该银行的母公司 SVB Financial 在周五上午取消了 22.5 亿美元的股票发售计划后，正在寻找买家。

这家银行的麻烦几乎拖累了整个行业。周四，美国四大银行的市值损失了约 520 亿美元，银行股指数创下近三年来最糟糕的一天。银行股周五继续暴跌，一些股票因波动而停牌。

SVB Financial 是硅谷银行的母公司，许多初创公司和风险投资公司都是它的客户。

在 Covid-19 期间，这些客户产生了大量现金，硅谷银行的存款也与科技行业一起蓬勃发展，2021 年增长 86% 至 1890 亿美元，并在一个季度后达到 1980 亿美元的峰值。该银行将大量存款投入美国国债和其他政府支持的债务证券。

在美联储去年开始加息以抑制通胀后，科技股暴跌。结果，初创公司以比银行预期更快的速度耗尽了在 SVB Financial 的存款。新的投资停滞不前，这意味着没有新的资金流入银行。

与此同时，利率上升削弱了 SVB Financial 庞大债券投资组合的价值。

SVB Financial 购买了数百亿美元看似安全的资产，主要是长期美国国债和政府支持的抵押贷款证券。

这些证券几乎没有违约风险。但他们多年来支付固定利率。这未必是个问题，除非银行突然需要出售这些证券。由于市场利率大幅上升，这些证券在公开市场上的价值突然低于它们在银行账面上的价值。结果，它们只能亏本出售。

与此同时，SVB Financial 的存款流入转为流出，原因是其客户烧钱，并停止从公开募股或融资中获得新资金。吸引新存款的成本也变得昂贵得多，随着美联储加息，储户要求的利率也在上升。存款从 2022 年 3 月底的近 2000 亿美元下降到 2022 年底的 1730 亿美元。

进入 2023 年后，这种情况更加严重。

周三，SVB Financial 出售大部分证券，出售时价值 210 亿美元，税后亏损约 18 亿美元。在周三晚上宣布这一消息后，硅谷银行的情况似乎变得更糟。

据《华尔街日报》报道，股票出售公告导致该股价格暴跌，使它更难筹集资金并导致该银行取消其股票出售计划。此时风险投资公司也开始建议旗下投资组合公司从 SVB Financial 提取存款。

这就导致了挤兑现象，最终周五上午，硅谷银行被接管。也酿成了美国历史上第二家大银行倒闭事件。

《华尔街日报》指出，市场最担心的是，科技泡沫的破灭恐怕会传导至美国的金融体系，从而，本世纪初的互联网泡沫破裂甚至金融危机将会重演。事实上，这次崩塌预计将对科技行业产生巨大的影响。

而作为普通的投资者来说，也会想一家如此有信用的银行都有了问题，其他那些在资产和声誉方面不如 SVB Financial 的银行会怎么样？

因此投资者开始恐慌。它的轰然倒下几乎带动了所有银行股的下跌，仅仅昨天一天，美国四大银行市值就蒸发了 520 亿美元。

波士顿健康公司 FarmboxRx  首席执行官 Ashley Tyrner 说，她在 SVB Financial 至少有1000万美元的存款，并一直在疯狂地给她的银行代表打电话。她说这是 "我一生中最糟糕的18个小时"。

纽约曼哈顿，包括 Lyft 前高管 Dor Levi 在内的 "大约十几名 "金融家出现在公园大道的 SVB Financial 大楼外，他们需要进入银行，但 SVB Financial 阻止他们进入，不久两辆警车赶到，告诉投资者们现在必须离开大楼。

前 Lyft 老板 Levi 称，SVB Financial 的一位银行家告诉他，他可以转移资金的唯一方法是去当地分行领取一张本票。

于是他和其它几个投资者早上 8 点不到就赶到了 SVB Financial 大楼外，并且持续不断有人前来，最终 SVB Financial 没有让他们进去，而是找来了警察。警察很客气地请大家离开。

正如过去的48小时大家所看到的...

很多初创行业的 CEO 们面临一个艰难的选择。提出你的存款并对你的风险债务进行违约，或者在银行倒闭时冒着失去一切的风险。现在来看许多人选择了抛弃 SVB Financial 。因为如果不这么做，他们可能无法在下周支付工资，裁员也会开始，技术和初创行业对经济的重要性不言而喻，这就是多米诺骨牌效应。

当然对于拥有超过保险金额的存款人，将在下周内收到股息，并收到一份接管证书，用于支付其未投保资金的剩余金额，通过出售银行资产来偿还。

一切都来得太突然！

有人说，不幸遇到困境的 SVB Financial ，它的倒闭，可能是下一场经济危机的开端……