【行业洞察】一文看懂2023年中国光伏行业
以下文章来源于: 融中研究,作者:水母研究
我国的光伏行业经历了产业链“两头在外”的发展期、欧洲“补贴退坡”的整理期、国内需求提升的回暖期、技术和成本改善的平价期四个发展阶段,产业结构进一步调整完善。
光伏主产业链上游包括太阳能级多晶硅、单晶硅棒/多晶硅锭、硅片的生产,中游包括电池片、组件的生产,下游为光伏发电系统建造运营以及光伏应用产品制造等。
全球新增光伏装机容量从2011年的30.2GW增长至2022年的230GW,年复合增长率20.27%。2022年全球光伏累计装机容量突破1,100GW,光伏装机量大幅上升。
从我国光伏新增装机容量口径来看,2022年光伏新增装机容量达到87.41GW,创历史新高,占当年能源新增装机容量比重已达到43.76%,新增份额已接近一半比重。
目前硅料、硅片环节的竞争趋势较为清晰,基本上形成了具备一定规模优势的龙头企业。2022年多晶硅、硅片、电池片、组件四个环节CR5分别为87.1%、66%、56.3%、61.4%。
大尺寸硅片能够有效摊薄非硅成本,带来全产业链的降本增效。2022年182mm和210mm的大尺寸硅片的市场份额由2021年的45%迅速增长至82.8%,未来其占比仍将快速扩大。
随着P型电池转换效率逼近理论极限,技术迭代方案逐步涌现。晶硅电池中,TOPCon、HJT、IBC三种技术路径并行。目前TOPCon量产速度领先,HJT降本仍在推进,IBC实现量产但良率较低且有待实证。
在2021年开始的新一轮扩产周期中,由于上游原料紧缺压力,电池片环节扩产规模相对较小,使得2022年以来大尺寸电池供应阶段性偏紧,电池环节议价能力提升。
2022年第四季度以来,硅料价格因产能逐渐释放已步入下行轨道,硅片价格随之下降,上游原材料价格水平更趋合理,促进终端市场尤其是集中式地面电站装机规模扩容,为电池、组件环节厂商提供了良好的发展机遇。
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