突然！这两家知名券商宣布：零手续费！暴降45%，美元跳水，美联储加息风暴要停？

当地时间8月30日，日经新闻报道，日本最大的两家线上证券公司SBI Securities 、Rakuten Securities（乐天证券）宣布，将把日本股票交易手续费降至零。其中，SBI Securities将从9月30日开始实施新的收费政策，乐天证券将在9月或更晚的时间开始，具体日期未定。

美股市场也传来了利好消息。8月30日晚间，最新发布的美国ADP就业报告显示，美国8月ADP就业人数增加17.7万人，预估为增加19.5万人，环比大幅下降45%。数据公布后，美元指数短线一度跳水超50点；美股开盘后，三大指数集体走高，截至收盘，道指涨0.11%，纳指涨0.54%，标普500指数涨0.38%，集体连涨4个交易日，英伟达涨约1%，连续两日创收盘历史最高。分析人士指出，美联储期待的劳动力市场降温信号明显，美联储加息风暴大概率将暂停，市场预期9月暂停加息的概率升至接近89%，11月加息25个基点的概率进一步降至42%以下。

当地时间8月30日，日经新闻报道，日本最大的两家线上证券公司SBI Securities、Rakuten Securities（乐天证券）宣布，将把日本股票交易手续费降至零。

其中，SBI Securities将从9月30日开始实施新的收费政策，乐天证券将在9月或更晚的时间开始，具体日期未定。

除特殊情况外，目前SBI Securities和乐天证券的费用从每单55日元到1070日元不等。

有分析人士指出，2023年以来，日本股市走出了一波大牛市行情，投资者交易积极性大幅增加，新股民入市热情也非常高涨，两大线上券商宣布零手续费或将吸引更多年轻股民。

今年上半年，日本股市一度成为全球最牛市场，日经225指数在6月份一度站上33000点，年内最大涨幅超29%，但进入下半年，日本指数便进入高位盘整。

值得一提的是，SBI Securities和乐天证券在日本证券市场的地位举足轻重。

其中，SBI Securities成立于1988年，于1999年将公司名称更改为电子贸易证券有限公司，并于同年7月开展互联网服务。目前，SBI Securities已经发展成为日本头部互联网证券公司，也是一家集风投、资产管理等业务的综合性网络金融集团，如今在开户数、托管资产余额、经纪业务交易额等方面均已占据日本互联网证券龙头的地位，2022年集团总体账户数达771万。

另外，乐天证券的客户规模更大，据乐天集团披露的报告显示，截至2023年6月末，乐天证券的客户账户数达到924万，同比增长14.8%。此外，截至2023年6月末，乐天银行客户账户（非合并）总数为1405万个，同比增长10.8%。

据备案文件显示，受益于投资者股票交易增加，其托管的客户资产有所增加，乐天证券2022年净利润增长2.8%，至93亿日元。

据悉，瑞穗金融集团的主要经纪子公司2022年以800亿日元的价格收购了乐天证券约20%的股份，对应估值约为4000亿日元（约合人民币200亿元）。

今年7月，乐天证券在一份声明中表示，该公司已申请在东京证券交易所上市，此举是加快集团各业务决策的一部分，这些业务包括在线购物、金融和无线服务。

乐天证券背后的大股东是亿万富翁三木谷浩史(Hiroshi Mikitani)旗下的日本最大在线商城乐天集团。自4月份以来，该公司已将其银行部门上市，并在增发中出售股票，以缓解其融资困境。

据财报数据显示，日本乐天集团2022年营收达1.9278万亿日元（约合人民币960亿元），同比增长14.6%；全年亏损3728.84亿日元，较上一年的1338.28亿日元增加了近两倍。

对此，日本一家信用评级公司在今年6月下调了乐天集团的评级，其股东日本邮政控股有限公司表示，将对其所持股份计提减值费用。

8月30日晚间，最新发布的美国ADP就业报告显示，美国8月ADP就业人数增加17.7万人，预估为增加19.5万人，较7月32.4万人的增幅大幅下降45%，创五个月来最小增幅。

数据公布后，美元指数短线一度下挫超50点，报103.01。

与此同时，美国就业市场的工资增长也在放缓，数据显示，8月份，就业人员的工资同比增长5.9%，是自2021年10月以来最慢增速。

这份报告表明，因美联储持续加息，美国劳动力市场正在逐渐降温。

因此，当前市场关注的焦点是，美国劳动力市场传来降温信号，是否预示着，美联储加息风暴将就此结束？

有观点认为，尽管美联储激进加息，但劳动力市场的趋势令人们认为，美国能够避免经济硬着陆。美联储主席鲍威尔上周也表示，如果劳动力市场继续放缓，美国通胀可能会持续下行。

目前美股市场已经开始对美联储加息周期结束进行押注，市场预期，9月美联储“按兵不动”的概率已升至接近89%，11月加息25个基点的概率进一步降至42%以下，意味着，美联储的加息风暴或将结束。

美国劳动力市场降温的另一个信号则来自于，美国劳工部周二发布的报告，其中显示，美国7月份职位空缺跌幅超过预期，跌至两年多低点。意味着，美国劳动力市场变得更为平衡，这将有助于抑制通胀上行压力。

值得一提的是，JOLTS报告是美国财长耶伦在担任美联储主席时最看重的劳动力指标之一。目前，该指标仍是美联储高度关注的劳动力市场数据之一。

分析人士指出，最新数据正如美联储所愿，美国劳动力需求正在放缓。此前多次创纪录的职位空缺是美联储持续鹰派加息的重要推动力。

当地时间周五，美国将公布重磅的8月非农就业报告，市场预期，美国8月新增非农就业约17万个，将是自2020年底以来最少的月份。

目前市场认为，美联储9月大概率将暂停加息，至于11月是否加息，美联储将参考9-10月的相关数据。