港版淡马锡来了一位女CEO

作者 I 杨文静

报道 I 投资界PEdaily

港版淡马锡首任CEO来了。

投资界从香港金融管理局官网获悉，助理总裁（货币管理）陈家齐已向金管局请辞，将于2023年10月9日离任；同日，陈家齐女士将加入香港投资管理有限公司（简称“HKIC”）出任行政总裁一职。

她即将执掌的香港投资管理有限公司来头不小——旗下将管理220亿港元“香港增长组合”、50亿港元“大湾区投资基金”、50亿港元“策略性创科基金”，以及新成立的300亿港元“共同投资基金”，累计规模620亿港元。

甫一问世，这个超级投资平台便被称为“港版淡马锡”。如今随着CEO到位，投资工作即将正式开启了。

陈家齐女士是谁？

作为香港投资管理有限公司首任CEO，她来自香港金融管理局，在股权投资及金融领域有着丰富经验。此前，陈家齐曾在金管局担任过外汇基金投资办公室的首席投资官（私募市场），引领金管局在私募股权、房地产、基建、技术、医疗和信贷等范畴的投资工作。

（图源：香港投资管理有限公司官网）

根据HKIC官网显示，陈家齐将在2023年10月9日正式任职，任期3年。而多家媒体援引彭博消息称，正式任命后，陈家齐将负责管理8名普通合伙人，在科技、医疗保健、物流与供应链管理、金融服务及消费品等领域进行策略性投资。

在此之前，陈家齐担任助理总裁（货币管理），负责维持金融及货币稳定，包括宏观金融监督、市场运作、货币储值贷款和零售支付的发行、结算和监管系统。陈家齐请辞后，金管局将公开招聘助理总裁一职。

纵观陈家齐的从业经历，她在2004年进入香港特别行政区政府出任政务主任，负责涉及民政、交通运输和金融服务等科目。直到2010年，陈家齐正式进入金管局担任储备管理部经理，并在2012年及2015年升任为高级经理和分处主管；随后在2018年和2020年分别担任首席投资官及助理总裁。

一路走来，陈家齐在业内积攒了不俗口碑，不仅在2020年入选《国际私募股权杂志》全球40岁以下40位杰出人士，以及《亚洲投资杂志》评选的亚洲20位最有影响力的高管，还在 2016年获评「100 Women in Finance」的“亚洲业界领袖奖”。

此外，陈家齐还是香港特别行政区高等法院认许的大律师，还有世界经济论坛全球未来投资委员会联席主席、全球东方政府基金圆桌会议顾问，以及岭南大学校董会成员。

新CEO即将上任，香港投资管理有限公司董事会主席、财政司司长陈茂波形容陈家齐称，“陈女士对金融市场，尤其是创投和私募投资环节有深入认识和丰富经验，而且触觉敏锐，对本港、内地及国际市场的情况熟悉，并与业界联系广泛，业务交流密切。”

陈茂波还表示，“陈女士对政府及公营机构运作熟悉，善于建立及带领团队全面落实目标，具备出色的管理和领导才能。我深信在她的带领下，香港投资管理有限公司将会提速发展，在推进目标产业发展的同时，为投资基金力争回报。”

作为港府的开创性尝试，香港投资管理有限公司一直备受关注。

时间回到2022年10月19日，香港特区行政长官李家超发表任期内首份《施政报告》，这是一份涵盖着香港政府多项改革的报告。其中，报告提出成立全新“香港投资管理有限公司”（HKIC），由特区政府全资拥有，进一步运用财政储备促进产业及经济发展。

自筹备以来，香港投资管理有限公司就被赋予了重大使命——管理在“未来基金”下设立的220亿港元“香港增长组合”、50亿港元“大湾区投资基金”、50亿港元“策略性创科基金”，以及新成立的300亿港元“共同投资基金”，基金管理规模达620亿港元。

其中，300亿共同投资基金被外界视为香港版“政府引导基金”，也是圈内关注的超级LP。据悉，在香港投资管理有限公司运营初期，香港金融管理局向其提供投资、后勤和运营方面的支援，公司也会随业务发展逐步建立其管理团队。

这一政府主导的投资公司在香港还是首次出现，也正是如此，香港投资管理有限公司被称为“港版淡马锡”。

今年2月，香港投资管理有限公司的董事会成员公布，董事会由财政司司长担任主席，其他成员包括相关的政府官员和社会及商界领袖。彼时，香港财政司司长陈茂波表示，香港投资管理有限公司已经开始运作，并正物色具质素的合作伙伴，看准时机做出策略性投资。

而不久前，香港投资管理有限公司发布两则招聘信息，其中一级市场较为关心的是——正寻觅风险管理副总监（Associate Director (Risk Management)），职责为协助私募股权投资相关的投资和风险管理活动。候选人除了要有良好的中英文书面和口头表达能力，还明确提出普通话流利者优先。

后来，陈茂波进一步解释了香港投资管理有限公司的目标——将本着提高香港的竞争力、引领和支持香港策略性产业蓬勃发展的方针，增强招商引资的能力，提升香港产业结构和增强经济发展动能，为市民创造更多优质的事业发展机会，并促进香港与大湾区兄弟城市的产业合作和发展。

更重要的是，在对机构的接洽中，公司除投资回报外，还会考虑企业或个别项目带动本地产业发展和就业，以及长远提升香港的竞争力和经济活力的潜力。

港版淡马锡来了，某种程度标志着香港“招商”时代拉开序幕。

回想去年10月份的《施政报告》中，香港就重点提出了“招商引资引才”的口号，这一口号贯穿了报告中的多条相关举措。要知道，“招商引资”概念原本来自内地，此前这一说法在香港极为少见。但随着“争抢新兴产业”的号角吹响，香港也来了。

比如最受VC/PE圈关注的“共同投资基金”，便是香港借鉴内地引导基金模式，从“未来基金”拨出300亿元成立的基金，用以引进和投资落户香港的企业。这里有一个重要背景，那就是这两年内地引导基金遍地开花，掀起了基金招商狂潮。

“从年初开始，陆续接触过香港方面相关人员，大家针对政府引导基金的体验和经验做过一些沟通。”深圳一家VC机构的募资合伙人此前曾表示。而在投资界的了解中，不少风险投资机构都较为关注香港母基金的动态——

“如果有合适的募资机会，都会去准备，尤其是双币基金，既有国际化视野，又有国内本土政府引导基金合作经验，在以企业引进为代表的返投能力上有过切切实实的经验。”

一切正渐渐在步入正轨。今年5月，香港财库局局长许正宇书面答复议员提问时曾表示，自成立以来，已有不少机构向香港投资管理有限公司提交投资计划书，包括创科和金融科技企业，公司连同财政司司长办公室辖下的引进重点企业办公室已与一些有兴趣机构开展初步洽谈，未来会根据董事会订定的投资准则考虑作出投资。

而在刚刚过去的9月，香港投资推广署金融科技主管梁瀚璟在一场深港论坛上给出了更确切的消息——预计香港投资管理有限公司在今年底启动项目投资，目前其负责的团队已与近40家基金公司商谈合作可能。

综合来看，香港投资管理有限公司的投资模式分为直接投资与间接投资，划分的界限为1亿美元，如果项目在1亿美元以上则由相关GP负责，不同的赛道会对接不同的GP。目前香港投资推广公司主要选定金融科技、人工智能、生物科技和高端制造业四个赛道。

香港方面也并不掩饰学习内地城市模式。梁瀚璟曾直言，对多国投资公司调研之后发现，深圳市天使投资引导基金的经验很值得HKIC参考，主要有两点，一是投早期项目；二是投资GP。

说到底，香港在基金招商上的种种尝试，最终还是一场新兴产业之争。此前，香港曾立下目标，整体引进企业目标为1100家左右，包括龙头企业和科创企业。而最新已落户香港或正积极落实来港计划的内地企业中，就有创投圈熟悉的壁仞科技、元化智能、地平线、多点等，其中有3家企业更计划将国际总部和境外研发中心落户香港。

“可以看到，香港也在培育自身的科技产业，一方面大力招揽人才，另一方面也会尝试透过‘基金招商’招揽企业。”大湾区一位跟政府引导基金打交道多年的投资人感叹，这是全国各地招商大潮最生动的写照。