抓到一个2023年还在赚钱的基金经理

2023-06-30 03:06

交易门曾经在2020年和2021年连续跟踪记录过投资人柯南的故事。

2020年故事：《刷B站吃火锅打王者：投资“真探”柯南》

2021年故事：《我不打算为别人而活了》

今年6月，我再度和柯南坐下来吃火锅，和他一起聊聊投资，足球，火锅店，和相亲的那些事儿。

01.

早上10点半，我和柯南同学约在北京草桥轻轨站旁吃涮肉。这家店名不见经传，但对堪称投资界最懂火锅的柯南来别具意义。这是他从大学毕业就一直吃的涮肉店。“最开始在黄村，很简陋，但东西特别好，当时是特别大一个厂棚。很对北京城南人的胃口。”

涮肉店外表平平，但却稳扎稳打，熬过疫情，在全北京开了五六家。在海底捞都关了一半店的北京，它显得异常能打。让柯南这样的老粉感到欣慰。

我有两年多时间没有见柯南。这次第一眼感受感受是他瘦了，也更清秀了。一问，果然，体重从疫情后最高点的200斤，降到了150斤。

减肥是综合考虑后采取的行动，其中几次“相亲失败”也有影响。现在柯南每周踢三四次足球，他总是“第一个到，最后一个走”，一般还加练。一周还有两次的功能性训练。

他总结说，从功利的角度讲，最方便追妹子的运动项目是网球。但他太热爱足球了，这可是儿时的梦想。思考后，他觉得现阶段运动优先级比追妹子高。他今年38岁，年纪再大三四岁，也许就没法跟这群年轻人踢球了。

02.

自从开始足球训练后，柯南发现投资收益率明显提高了。目前他管理的美元基金净值2.7几，今年以来up了90%多。

表面上看他调研的时间少了，但思考的时间却大大增加了。后者在他看来，才是提高投资收益率的关键。“很多好的公司，其实你也不用去调研。富途利润涨30倍，股价涨3倍，这个不过分吧。”逻辑上来说，调研不应该在投资回报占那么高的权重。他认为深度思考的能力才是真正的“分水岭”。

疫情期间，柯南发现好公司没人买，比如刚提到的富途，还有他持有的名创优品。他在富途股价9美元的时候就买了一部分，去年股价在30美元上下时，他把手上的某公司卖了加了富途。

柯南用“看历史”的方法来投资，每天要花几个小时读历史。他非常喜欢《大义觉迷录》，能滔滔不绝一直聊。走进这家涮肉店，他会跑去看店家贴在墙上的发展故事，也是他说的“公司史”。匹夫小传里提到的关键字眼，比如创始人是“工人阶级”，他也能过目不忘。

对查理芒格说的“40岁之前没有真正的价值投资者”这句话，他现在更能理解了。回过头去看30岁之前的自己，他说“跟不会投资差不多”。

保持读投资的热情，对做好这份工作很关键。他投资生涯中有两次热情降低，第一次是有些行业他不想看了，第二次是有些公司他也不想看了。2021年我们聊天时他就告诉我，他不会当基金的“总经理”，“不会为别人活”，会一直待在一线做投研，并且只研究自己感兴趣的公司。

在真正聚焦到自己的核心兴趣和能力圈之后，他舒服多了。现在他也不再追求规模，只是希望投资人能赚到钱。

“你采访了那么多做投资的人，有多大比例是真正对投资感兴趣的？”他好奇地问我。

柯南讲了一个自己治疗脚伤的故事。因为踢球脚趾受伤，他去找了一个前国家队大夫看病，这大夫没给他看好，但推荐他去找了一个90后的年轻医生。

这个90后很认真，说你踢球怎么踢，要不我就跟你一起去踢球，看你怎么踢的。后来这个90后真的去球场看他踢球，这对他的质量起到了很大帮助。“所以工作态度还是很重要”。他说自己踢球也是这样，虽然水平一般，但态度非常好。

吃完涮肉，我要去赶飞机，柯南要去踢球。我们走到店门口，他去自动甜筒机给自己弄了一个甜筒。我瞥见他内心依然住着那个热爱生活，热爱足球的少年。

往期链接：

《刷B站吃火锅打王者：投资“真探”柯南》

微信扫码关注该文公众号作者

戳这里提交新闻线索和高质量文章给我们。

来源: qq