中东土豪又来深圳了

作者 I 杨继云

报道 I  投资界PEdaily

最新一幕出现了。

近日，深圳湾畔迎来了一批中东客人——由阿联酋内阁成员、经济部长阿卜杜拉•本•图克•阿尔马里率领的阿联酋代表团，一行十余人，来到中国本土创投航母深创投进行考察交流。

此前，阿布扎比主权财富基金穆巴达拉投资公司团队刚拜访了深创投；而今年，深圳也首次引入了沙特阿拉伯主权基金；最新消息是，沙特投资部（MISA）正在酝酿开设大湾区办公室。一时间，中东财团密集出现在深圳。

无独有偶，穆巴达拉的北京办公室刚正式亮相，投资界在《20000亿，中东土豪来北京了》报道中提及，目前阿布扎比投资局、科威特投资局、卡塔尔投资局、沙特公共投资基金等中东主权基金都已经在中国设立办事处。

至此，我们看到中东财团不约而同地密集投向中国，这是极具历史性的一幕。

为何是深创投？

这里介绍一个背景：近年来，阿联酋正致力于通过发展新经济来助推国家经济增长，正如阿联酋内阁成员、经济部长阿卜杜拉•本•图克•阿尔马里透露，他们为此制定了许多优惠政策吸引新经济企业。

而深创投成立于1999年，被誉为本土VC之王——截至2023年7月31日，管理各类资金总规模4466亿元，累计投资企业1420家；最新260家已投企业分别在全球17个资本市场上市，投资企业和上市企业数量位居行业第一。投资界了解到，此次深创投的9家被投企业一同参加了交流会，他们分别来自金融科技、新能源、信息技术、智能教育等多个领域。

会上深创投董事长倪泽望表示，深创投投资的众多新经济企业、科技型企业与阿联酋的经济发展方向非常契合。阿卜杜拉•本•图克•阿尔马也认为，此次参会的企业与阿联酋重点关注领域高度相关，这让他们感受到“与深创投所从事的事业之间可以形成合力”。

今年以来，深创投与中东财团交流愈发密切。令人印象深刻的是今年2月，深创投总裁左丁带队远赴中东，相继出访了沙特阿拉伯、阿联酋、科威特，这一趟近10天的旅程，深创投代表团一行先后拜访多家知名主权基金、商工会和金融机构。

随后，深圳湾畔的深创投广场迎来一波中东财团——今年4月，阿布扎比主权财富基金穆巴达拉投资公司集团副首席执行官Waleed Al Mokarrab Al Muhairi带队的考察交流团来到深创投。

这一次登门拜访，Waleed Al Mokarrab Al Muhairi明确表示，阿联酋与中国有良好的合作基础，合作日益密切，未来穆巴达拉将继续增加在中国的投资，同时，努力吸引更多的中国企业布局阿联酋及中东地区，促进中东的产业发展。

一幕幕背后，深圳全面发力。就在今年1月，深圳市福田区与沙特公共投资基金合作，宣布首次引入了沙特阿拉伯主权基金，在境内成立蓝海太库（深圳）私募股权投资基金有限公司，首支基金规模超10亿元，入驻深圳香蜜湖国际风投创投街区。

最新消息，沙特投资部（MISA）副部长赛乐透露，有意在大湾区开设办事处，以加强在中国南部的影响力，从而支持“沙特2030愿景”。与此同时他还表示，希望这样的办事处遍布中国所有主要城市，“以确保与整个中国保持联系”。

资料显示，沙特投资部成立于2020年，负责管理沙特阿拉伯王国的投资环境，在沙特阿拉伯王国经济事务与发展委员会的指导下运作，为投资者提供服务和便利，以改善投资环境，促进当地的经济发展。

换言之，又一位中东土豪开始深度布局中国。

“听说中东多个主权基金都要来中国设Office。”近来一段时间，这样的传闻在一级市场密集流传起来。

而引发轰动的是前两周首次正式亮相的穆巴达拉中国办公室。投资界了解到，该办公室坐落于朝阳区正大中心北塔，处于北京CBD核心区域。目前穆巴达拉驻北京的团队约10人，负责中国的直接投资和基金投资。

作为阿联酋第三大主权财富基金，穆巴达拉背后的直接领导是阿布扎比王储。自2002年成立以来，穆巴达拉已经在全球市场广泛布局，在纽约、旧金山、伦敦、北京、莫斯科和里约热内卢设又办公室，以此来辐射在全球50多个国家的投资。

这一次，穆巴达拉投资公司的中文官网随之上线。官网显示，穆巴达拉最新管理规模超过2760亿美元，约合人民币20000亿元，目前已经投资超过80个项目，投资组合包括：快手、BOSS直聘、小鹏汽车、诺和诺泰等公司。

根据另类资产数据和洞察机构Preqin发布的《2023年主权财富基金报告》，中东主权财富基金管理资产规模高达3.7万亿美元，占全球主权财富基金的36%。放眼全球十大主权财富基金，中东就占了4家，江湖地位不言而喻。

其中，阿布扎比投资局（ADIA）凭借8530亿美元的资产管理规模，在全球排名第3。阿布扎比投资局成立于1976年，于2021年在北京设立办事处，与此同时构建起了一支本地化团队，目前团队中前台投资人大部分是熟悉中国市场的专业人士。

其实最轰动的一笔投资，是蔚来汽车。今年6月，阿布扎比投资局旗下机构CYVN Holdings，向蔚来进行总计约11亿美元的战略投资。此外，8月底，阿布扎比投资局旗下的另外一家机构Platinum Peony B 2023 RSC Limited认购了消费公司凤祥股份。

更早之前，科威特投资局（KIA）于2011年就来到北京开设办事处。成立于1953年，科威特投资局总产规模超8000亿美元，在全球主权基金中排名第4位。在中国市场，除了北京办公室，科威特投资局2018年又在上海新设办事处。

还有管理着4750亿美元总资产规模的卡塔尔投资局（QIA），也早于2014年就在北京设立了办公室。

此外，另一家活跃的中东主权基金当属沙特公共投资基金（PIF），管理总资产7767亿美元。2022年2月，沙特公共投资基金在中国香港开设了办公室。

据SWFI统计数据，沙特公共投资基金在2017年-2021年对华股权投资总额约为122亿美元，占其海外股权投资总额比重的20%，一个个熟悉的名字出现在其中——小红书、作业帮、Keep、瓜子二手车等等。今年2月，英雄体育获得PIF旗下Savvy Games Group投资的18亿元。

可以看到，越来越多的中东主权基金在中国设立办事处。去年刚成立的阿联酋G42 Expansion Fund，今年已马不停蹄在上海设立办事处，由原京东战略投资部主管胡宁峰负责。

中东财团来了，意味着钱也要来了。不久前，港交所行政总裁欧冠升在公开场合表示，“到2030年，中东主权基金的投资资本预计将增加到10万亿美元，届时可能有超过10-20%的投资将投向中国。”换言之，中东将有约1万亿-2万亿美元投向这里。

活跃的中东财团壕气逼人。犹记得2023年开年，一批批来自中国的政府机构、投资公司、企业带队去往中东，彼时中国往返沙特阿拉伯、阿联酋等中东国家的航班变得忙碌起来。

当然，最震撼的一幕还是中东土豪爆买中国——

数据显示，在A股上市公司2023年半年报中，89家公司前十大流通股东中都出现了主权财富基金的身影，不乏阿布扎比投资局、科威特投资局等中东力量。宇通客车、东方雨虹、海大集团、拓邦股份、潮宏基、漱玉平民、盟升电子等上市公司背后都出现了他们的身影。

仅一个多月时间内，全球最大的石油公司沙特阿美就豪掷总额超1000亿元人民币在华投资；

与此同时，越来越多熟悉的企业名字背后出现了中东资本——字节跳动、蔚来汽车、SHEIN、京东工业、英雄体育……

背后原因不难理解。长期以来，中东国家依托丰富的石油和天然气资源，堪称富得流油。虽是自然的馈赠，但难免对未来生存充满担忧：一旦石油枯竭了，该怎么办？因此，中东国家的经济多元化转型迫在眉睫，而他山之石可攻玉，当代表着政府意志的中东财团把目光转向全球，中国是重要的一站。

正如一个普遍的看法：“中国企业具备中东目前所需要的产能和技术，而中东凭借过去几十年的财富积累，可以提供中国企业需求的市场和资金。”

今年6月，中阿合作论坛在利雅得举行，中沙双方在大会的第一天就签署了价值超过700亿元人民币的30余项经济与投资合作协议，涉及技术、可再生能源、农业、房地产、矿产等多个领域。

嗅觉灵敏的VC/PE早已注意到了这股“热钱”。今年以来，去中东募资一度成为国内VC/PE的标配。尤其当美国主流美元LP整体持观望态度，大量美元基金合伙人级别的领导组团飞往中东。甚至由于前往中东各国的中国投资人和各人群迅速增加，当地中餐馆和五星级酒店一时间爆满。

梳理后不难发现，中东土豪有着明显的投资偏好，例如新能源、新材料、高端制造、新基建、生物医药、数字经济前沿产业等。这些被投企业的崛起，不仅让背后的基金赚取了高额回报，更带着另一个期许——将新兴业务引入到本国，带动当地的产业转型与升级。

借鉴国内各地政府的招商，中东土豪也伸出了橄榄枝。“比如沙特，目的就很明确——招商引资，要求被投企业先建厂投产，满足一定条件，再阶梯式打钱。”上海一位VC投资人介绍，“还有的中东国家想让我们的被投去落地子公司，给钱很大方。”

无论如何，来自中东的财团们正搅动一池春水。也许若干年回头看，这会是一个崭新的历史机遇。