汇添富基金李文：守正创新 合力推进公募基金行业高质量发展

中国基金报记者 曹雯璟

4月26日，在中国基金业成立25周年之际，中国基金报以“创新引领高质量发展”为主题，在上海举办了2023资产管理创新发展国际论坛。

汇添富基金董事长李文作了主题为“守正创新 合力推进公募基金行业高质量发展”的演讲。

他表示，公募基金行业需要坚持守正创新理念，持续推动服务财富管理、服务实体经济、推动ESG责任投资、推动对外开放、加强金融科技、加强组织管理“六方面创新”，积极把握好创新与守正、创新与能力、创新与生态“三方面关系”，并坚持以客户利益和实体经济为导向，以合规风控能力为支撑，以机制、团队和文化为保障，以共建共享共赢的生态圈为土壤等“四方面原则”。

以下是基金君整理的演讲实录：

尊敬的各位领导、各位嘉宾，各位同仁和线上线下的朋友们：

大家上午好！

非常荣幸受邀参加由《中国基金报》主办的“2023资产管理创新发展国际论坛”。今年是贯彻落实党的二十大精神的开局之年，是全面推进中国式现代化建设的起步之年，同时也是我们公募基金行业成立25周年，是中国证监会《关于加快推进公募基金行业高质量发展的意见》出台后行业步入新发展阶段的第一年。在这样一个有特殊意义的时点，我们相聚在线下、相聚在春天、相聚在黄浦江畔，共同见证中国基金报投资者教育联盟正式启动，一起围绕“资产管理创新发展”这一主题进行讨论，我认为正当其时，也相信一定会有精彩的思想碰撞，会有很多有价值的启迪与收获！

正如党的二十大报告指出的，创新是发展的第一动力，必须坚持创新在我国现代化建设全局中的核心地位。在行业高质量发展意见中，“创新”一词出现了8次之多。可以说，我国公募基金行业25年的发展史本身就是一部创新史。

在中国证监会和基金业协会的领导下，在一代代公募基金人的激情奋斗下，公募基金从无到有、从小到大，以满足居民财富管理需求和服务实体经济为出发点，在以下三个方面持续推进行业的创新：

一是产品创新，从底层资产到投资策略，再到运作模式的创新；二是业务创新，从公募基金业务，到私募资管业务，再到养老金业务、基金投顾业务等；三是组织创新，从合资基金公司到外资独资基金公司，从员工持股到自然人基金公司等。

公募基金25年的创新历程，充分体现了行业的创新意识、专业精神、长期主义和合作文化，值得我们骄傲，更值得我们感恩。我们要深深感恩广大基金持有人的信任与托付，感恩银行、券商和金融同业伙伴们的合作与同行，感恩《中国基金报》等广大媒体的支持与陪伴。

汇添富基金成立于2005年，18年来，我们从行业第47家成立的基金公司一路成长，其中非常关键的一个驱动因素就是我们始终坚持创新发展理念，持续推进在产品服务、业务模式和组织管理等方面的创新：

在产品服务创新方面，公司通过创新布局了近300只全面的产品线，创造了首只专注投资民营企业的基金“汇添富民营活力”、首只医药行业基金“汇添富医药保健”、首只场内T+0货币基金“添富快线”等基金行业数十项第一，首批发行社会责任主题基金、养老目标基金、科创板主题基金等创新产品，并通过“上海国企ETF”“长三角一体化ETF”“张江ETF”“MSCI中国A50 ETF”等产品，积极服务区域发展、科技创新和国家战略，七次荣获上海金融创新成果奖。

在业务战略创新方面，公司从2008年起就将电商业务确定为公司战略，通过持续的IT投入和产品迭代，创新打造了行业领先的自有线上平台现金宝，相信现场和线上的很多朋友都是现金宝的用户，我们努力为大家提供最佳的理财体验；同时，公司坚定布局国际化战略，先后首批在香港、美国设立子公司，上个月又刚刚获准设立新加坡子公司，成为拥有最多境外子公司的基金公司之一，努力打造国际化的资产管理集团。

在组织管理创新方面，公司自2007年起连续17年每年制定年号，确定年度工作主题，指导公司的管理与发展，并通过制定工作举措和行动方案，纳入部门和员工考核，成为推动公司能力建设、管理提升、创新发展的主要抓手和推动力量；同时，公司创新建立了垂直一体化的投研组织架构，提升投资管理的多元化和规模化水平，并通过长期的激励约束机制，打造事业共同体和命运共同体，不断增强团队的梯队化和稳定性。

新时代，新阶段，新征程。迈入高质量发展的公募基金行业，正面临着历史性的新机遇、新挑战和新趋势。

一方面，居民理财需求的不断提升、资本市场改革持续深化、对外开放步伐全面加快、养老金等长期资金加速入市、净值化转型加快推进，都为公募基金行业带来巨大发展机遇；另一方面，基金公司也面临着自身能力建设有待加强，长期资金供给来源有待丰富，投资者教育工作有待强化等诸多挑战；此外，行业也正日益呈现出客户结构多样化、投资管理多元化、客户服务投顾化、运营管理数字化、组织形式集团化等发展趋势。

如何更好地适应和拥抱这些新变化，引领行业高质量发展，我认为公募基金行业需要坚持守正创新理念，持续推动六方面的创新：

一是在服务财富管理方面要有“新举措”，助力实现普惠金融和共同富裕。中国证监会易会满主席指出：“走高质量发展之路，必须坚持以人民为中心的发展思想。”公募基金行业应坚持人民性，助力经济发展成果更多惠及人民群众，持续丰富创新底层资产，积极推进在指数ETF产品、公募REITs、养老投资产品、管理人合理让利型产品、衍生品投资等产品的创新，并持续拓展多元化渠道布局，优化完善投顾服务体系，创新投资者教育和陪伴方式，切实提升投资者的获得感和满意度，更好地推动我国普惠金融和养老金融事业发展，为助力实现共同富裕作出公募基金的更大贡献。

二是在服务实体经济方面要有“新担当”，助力高质量发展和中国式现代化。对资管机构来说，在更高水平、更深层次上助力实体经济和产业创新发展，是发展机遇，也是责任担当。公募基金行业应始终坚持“金融报国”理念，充分发挥行业价值发现和资源配置的作用，积极把握全面注册制等资本市场改革的历史性机遇，持续大力发展权益类基金，并不断创新投研组织架构，构建团队化、平台化、一体化的投研体系，提升投资管理的多元化、规模化和工业化水平，积极助力中国特色估值体系和中国特色现代资本市场建设，引导社会资源向区域国家战略、国资国企改革和科技创新行业等聚集，更好服务实体经济高质量发展和中国式现代化进程。

三是在推动ESG责任投资方面要有“新气象”，服务国家双碳战略目标的实现。随着可持续发展理念的普及，绿色金融在全球得到快速发展，ESG责任投资成为践行绿色金融的重要工具和抓手。公募基金作为资本市场最重要的机构投资者，应积极发挥作用，推动建立具有中国特色的ESG体系，积极参与ESG信息披露制度、ESG评价指标体系、ESG投研整合机制等方面的制度建设，不断丰富创新ESG产品和策略，并通过科学的方式积极影响和推动上市公司的ESG改进，提升上市公司质量，助力社会可持续发展和国家双碳目标实现。

四是在推动对外开放方面要有“新探索”，服务人民币国际化和资本市场双向开放。随着高水平制度型开放不断深化，我国资产管理行业正迎来全球化的资金来源、投资标的和机构参与者，行业的国际化程度不断提升。公募基金行业需要继续坚定国际化战略，坚持“走出去”和“引进来”，积极探索在ETF互联互通、人民币离岸交易及跨境产品等方面的创新设计，持续丰富国际化产品线，加快境外子公司布局，提升国际化服务能力；要深化与紫荆文化集团、《中国基金报》等文化媒体机构合作，在国际资管行业传播中国声音，讲好中国故事；同时，要进一步加强国际交流合作，积极向国际领先资管机构学习对标，加快创新业务发展和核心能力建设，努力打造富有国际竞争力和影响力的中资资管机构。

五是在加强金融科技方面要有“新突破”，推动行业数字化转型发展。当前，以大数据、人工智能和云计算为代表的新一代信息技术正与金融业深度结合，特别是近期ChatGPT这一现象级产品的出现引起了资管行业的高度关注，对公募基金的全产业链都将产生深远影响。未来，公募基金业应坚持开放理念，积极拥抱数字化变革，持续加大在投资研究、风险管理、投顾服务、运营管理等领域的数字化投入，不断提升研究的智能化、投资的规模化、服务的定制化、管理的精细化水平，加快推进公募基金行业整体的数字化建设。

六是在加强组织管理方面要有“新思路”，推动行业形成多元化发展格局。伴随公募基金牌照的持续放开，以及外资基金公司、自然人基金公司的持续设立，公募基金行业正在发展中逐步形成综合性大型财富管理机构与特色化专业资产管理机构协同发展、良性竞争的行业生态。公募基金公司应立足自身资源禀赋，聚焦公司发展战略，在集团化管理、子公司业务战略、国际化布局、后台运营业务外包等方面积极开展组织创新，推动实现特色化发展。

各位领导、各位嘉宾，创新是引领发展的动力，而如何推动创新，则考验着我们的智慧，考验着我们的能力。我认为，在创新的过程中，应努力把握好三方面关系，坚持好四方面原则：

一是把握好创新与守正的关系，只有守正才能创新，这是创新的出发点和落脚点；二是把握好创新与能力的关系，需要持续提升创新能力，也需要充分匹配合规风控能力；三是把握好创新与生态的关系，创新不是一个人一个部门的事，而是关系到整个企业乃至行业的生态建设。

为此，我们应努力坚持好创新的四方面原则：

一是创新需要以客户利益和实体经济为导向。正如高质量发展意见提出的，服务资本市场改革发展、服务居民财富管理需求、服务实体经济与国家战略，是公募基金行业发展的初心使命，也是指导行业创新的根本遵循，要积极摒弃蹭热点、抢噱头、赚规模的“伪创新”。

18年来，汇添富始终坚持“客户第一”的价值观和“一切从长期出发”的经营理念，努力打造富有生命力的创新产品和服务，并通过创新持续提升公司的核心竞争力。

二是创新需要以合规风控能力为支撑。没有合规风控支撑的创新是无法成功的，而不能支撑赋能创新的风控会阻碍发展。创新应充分立足公司的发展阶段和发展特点，与公司投资研究能力、客户服务能力、组织运营能力等有效匹配，尤其是要与公司合规风控能力相平衡。

18年来，汇添富始终坚持“合规风控创造价值”“全面合规风控”“全员合规风控”的理念，不断筑牢合规底线，持续完善合规风控的制度体系和组织流程，并不断强化执行，坚持将合规作为创新的边界线，持续保障创新与风控的动态均衡。

三是创新需要以机制、团队和文化为保障。简单低层次的创新很容易被复制，而且无法凝聚成公司的竞争优势，真正高质量的创新需要打造敏捷组织和超级团队，实现前中后台跨部门协同，这背后更是公司一整套鼓励创新的机制、团队和文化。

18年来，汇添富始终将业务创新能力作为公司的核心能力之一，持续强化企业家精神，积极打造合伙人文化，通过“添富私塾”“添富圆桌”“雄鹰计划”等品牌项目，鼓励员工立足岗位、追求卓越、持续创新，坚信长期的力量，为公司发展建言献策。

四是创新需要以共建共享共赢的生态圈为土壤。创新是一项系统性工程，除了市场机构外，还涉及到政府监管、同业伙伴、大众传媒等各方参与主体。只有打造共建共享的创新生态圈，才能真正让创新落地，让合作共赢。

汇添富作为中国基金业协会副会长单位，积极参与基金法等相关法律法规的修订工作，不断完善鼓励创新的政策体系，并与《中国基金报》等广大媒体积极合作，持续推进“合规、诚信、专业、稳健”的行业文化建设。

同时，汇添富作为上海资产管理协会会长单位，也在积极打造跨领域交流合作的平台、资产管理创新的平台、与监管部门沟通的平台、国际交流的平台和金融科技赋能发展的平台，努力营造更好的行业创新生态，助力上海国际金融中心和全球资管中心建设。

百舸争流，惟创新者胜，责任担当，惟创新者强。面对新时代新征程，汇添富基金愿与同业一道，守正创新、激情奋斗、坚信长期，合力推进公募基金行业高质量发展，努力打造成为一家富有国际竞争力的资管公司，一家受人尊敬的企业公民，一家基业长青的百年老店，成为中国最受认可的资产管理品牌，为更好服务客户的财富管理需求，服务资本市场和实体经济高质量发展，助力实现中国式现代化，贡献新的更大力量。

最后，预祝中国基金报资产管理创新发展国际论坛圆满成功，也祝大家健康添福、快乐添富！谢谢大家！

风险提示：基金有风险，投资需谨慎。文章涉及的观点和判断仅代表我们对当前时点的看法，基于市场环境的不确定性和多变性，所涉观点和判断后续可能发生调整或变化。本文仅用于沟通交流之目的，不构成任何投资建议。