【解盘晚餐】六月或见成长的高点

市场冲高以后出现震荡，这是一波对于复产预期比较强的行情

从盘中来看略有变化，这两天比较强的，特别是汽车板块在连续上攻以后，今天出现了整个板块的回落，而今天涨幅居前主要是消费，另外是部分的低估值，像银行、地产在下午略有所动。

整体市场从我们的走势来看，依然认为这是一波对于复产预期比较强的行情，而在这一波里面增量最为明显的主要是公募。今天我们看到万德统计了整个从2022年以来成立的公募在最近的净值上很快，特别是在3月份以后成立的很多公募，在大幅度的仓位都依然压在了原有的赛道上。当然后来者吃肉，前来者被套，也就是说在过去的一年里面，我们看到公募的净值出现了大幅度的回落，但是必须要承认在今年3月份以后成立的公募如果依然打在了这些赛道股上，他们是吃肉的。

从整个市场来看，这一波反弹的整个节奏是走得不错的，轮动性也很好，涨到3200点以上开始出现放量，现在有很多人提到这一波行情会不会走出反转？我觉得对于反转的两个条件，第一，2860是不是一个低点，这一点我们认可；第二，能不能创出前面3600点的新高？我们不太认可，我认为用经济和目前的情况来看，要直接面对高点是很难的，同时3200点以上每过50点其实压力是比较重的，我们更把它看作是一次赛道股的半年报反弹。

今天有一家公司雅化集团是公布了中报，中报的业绩非常好，股价冲高回落，我们之后还要观察一下，我想在6月份面临的最重要的事情就是对于这些赛道股如果中报比较好的情况下，还能不能再往上走？还是面临利好出尽。反之对于大量的周期行业和传统行业，在五六月份出台的业绩比较差的情况之下，能否出现止跌回升，这是6月份最大的看点。

明天我们会跟大家聊一些细分的行业，包括最近很多人谈到互联网股票的进一步上涨，我们认为互联网相关的一些公司是可以看中长期的。另外我们也想跟大家聊一聊新能源一些旁支，大家更多的关注的新能源是一些光伏的设备、材料，也许他们在接下来会有一些补涨的机会，更多内容在明天与大家交流。