◎作者 | 四粒
◎来源 | 智友学堂（ID：zhiyoucf88） 已获授权
酝酿了好几个月，万众期待的个人养老金制度，终于有了清晰的规划。
11月7日，五部委联合发布了《个人养老金实施办法》，里面对接下来养老金账户的开设、运作等有了具体的说明。
一时间，关于个人养老金的讨论也多了起来。
现在市场上也有养老理财产品，开设个人养老金账户，和我自己去买理财产品有什么区别？为什么要现在推出个人养老金？
在回答上述问题之前，我们先来捋捋，为什么要现在推出个人养老金。目前，我国社保基金制度采用的是现收现付制，即用当代劳动力交的钱，去养退休人口。也就是说，我们现在缴纳的国家养老金，领钱的人并不是我们这一代，而是那些已经退休的人。而到我们退休的时候，我们领的是未来那一批劳动人口缴纳的养老金。在劳动人口减少，但是退休人口不断增加的情况下，未来缴纳养老金的人可能会少于领钱的人。今年8月，卫健委首次公开承认，我们将进入人口负增长阶段。人社部数据显示，“十四五”期间，我国劳动年龄人口净减少3500万人。此前有数据指出，60后群体持续进入退休生活，平均每年将迎接2000万退休人口。所以，即使当前社保养老金的钱还够用，国家也完全有必要未雨绸缪，推动个人养老金制度，提前为我们的养老“兜底”。再往细了说，国际公认的养老三大支柱，分别是国家养老金、企业年金以及个人养老金。就目前的设计来看，国家养老金参保人员已经达到10.4亿人，能覆盖我们退休后50%的养老金需求。但是这远远够不着国际养老金替代率的标准门槛——70%。而企业年金、个人养老金的存在，可以提升养老金替代率水平。按照机构测算，个人养老金1.2万元/年的缴费水平，预计可以提升10%-15%替代率。企业年金作为第二支柱，替代率可以提升15%~20%左右。人社部的数据显示，截至2021年底，我国只有3.85%左右的就业人口，享受到企业年金或职工年金。与其眼巴巴地羡慕别人的企业年金，不如从现在开始开启个人养老金储蓄。在国家、个人养老金的双重保险下，未来养老金替代率可以升至60%-65%。个人养老金对普通人有什么好处？
所谓个人养老金，是专门用来缴纳个人养老金的账户，以自愿原则参与。按照规定，每人每年最多可以往账户存12000元，然后自主选择购买符合规定的储蓄存款、理财产品、商业养老保险、公募基金等金融产品。可以说，个人养老金就相当于一次大型的长期定投计划。当然，参与个人养老金有一个大前提，就是你必须有社保账户。它与我们平日常提到的社保养老金互不干扰，互为补充。不同点是，社保养老金的钱有国家、企业和个人共同分担；而个人养老金的钱都是从自己的钱包里掏的。相同点是，账户里的钱都是未来养老金的一部分，都需要等到退休后才能领取。当然，为了提高大家参与个人养老金制度的积极性，国家给予了好处。接下来，只要开设个人养老金账户的，都可以享受延缓交税的政策。具体为，对缴费者按每年12000元的限额予以税前扣除，领取时按照递延纳税优惠政策计算个人所得税。个人养老金税收优惠，就相当于这个目前个人所得税的专项扣除。在我们每年的个税减免上，像赡养老人、抚养子女、租房、房贷这些都可以抵税。未来，个人养老金也会起到这个作用，但是区别就在于，个人养老金的税不是不交，而是延后了交。假设你现在税前收入1万元，收入8000元以上部分需要缴纳10%的个人所得税，也就是200元。如果你每个月从工作拿出1000元参加个人养老金，那你每个只有1000元的纳税额度，相当于每个月可以少交100元的个税，一年就少交1200元。对于税前年收入13万以上的人群来说，这个优惠是实打实的利好，相当于国家让利给你去启动养老投资。对于每年收入税率在3%及以下的人来说，这个优惠对他们没啥影响。个人养老金账户重，我们能投的理财产品有3大类，分别是：第一，保障类，主要是储蓄险、年金险这类商业保险产品，目的是稳健理财和风险防范，谁都可以买。第二，储蓄类，主要是养老专项储蓄，这类产品的突出特点就是资金保值，也就是我们常说的保本，确保手里的钱能跑赢通胀。第三、投资类，包括养老理财产品（没有完全放开）和养老目标基金等其他公募基金。这类基金包括2大类，分别是养老目标日期基金、养老目标风险基金。1、养老目标日期基金，就是要根据自己的退休年龄选择基金。在业内有着“傻瓜产品”的说法，意为傻子也能放心买。例如，我是在2050年退休，就选择养老2050目标日期基金。这类基金可以根据投资人在不同生命周期阶段的风险承受能力的变化，自动进行资产配置。比如，我现在30岁左右，正当奋斗的大好年华，风险承受能力较高，这时候基金会倾向于配置更多权益类资产，重在实现资产的增值。当我到了60岁左右，接近2050年的时候，我的收入来源大幅减少，风险承受能力也下降了，这时候基金会配置更多稳健、低风险的产品，更注重保住投资收益。2、养老目标风险基金，顾名思义就是根据风险承受能力来配置资产。按照高风险高回报、低风险低回报思路，设定了保守、稳健、平衡、积极进取等种类的产品。而且一旦我们选择了个人养老金的开户机构，或是提供产品的机构，他们是能够给大家提供比较丰富的投资者教育和养老投资规划服务的。对比个人在市场中盲选理财产品用于养老，个人养老金账户可选择的产品更具专业性，这是个人在投资过程中难以获得的。另外就是，养老投资是一个长期的过程，个人养老金封闭式运营，钱不到退休不得取出，帮你管住手，强制储蓄。做好长期投资，获得更好的收益。所以，你能get到吗，参与个人养老金，可以享受税收递延优惠，科学进行养老投资，还能帮你强制储蓄。如何参与？
一个是个人养老金账户，用作个人以及资金流水信息的收集。开设这个账户的平台有国家社会保险公共服务平台、全国人力资源和社会保障政务服务平台、电子社保卡、掌上12333APP等。另一个是个人养老金资金账户，用来管理资金的缴存和投资等等。这个账户，需要选择一家符合规定的商业银行开立或者指定，也可以通过其他符合规定的个人养老金产品销售机构指定。按照规定，每年最高只能放12000元，可以分次投，次年重新计算。等到了退休年纪，我们就能领个人养老金了，可以选择一次性或是分期领取。一句话总结个人养老金制度：资产自己做主，专业机构帮忙打理。我大概算了一下，社保基金的平均年化收益是8%，我们退一小步，按年化6%的收益来算，如果每月定投1000，大概投30年后就有97万的养老储蓄。到时候，在国家养老金的基础上，每个月领到的钱又多了千把来块，这不是很香吗？对于养老，读者朋友们还有什么想法，欢迎在评论区留言。如果你还对市场变化感到迷茫，那么我强烈建议你通过学习，降低焦虑。在今年高通胀、投资逻辑大变的基础上，我们整理了基金定投学习框架。声明：基金研究、分析和基金组合服务不构成投资咨询或顾问服务，本账号发布的言论仅代表个人观点，不作为买卖的依据。基金投资有风险，基金及基金组合的过往业绩不预示其未来表现。敬请认真阅读相关法律文件和风险揭示声明，基于自身的风险承受能力进行理性投资。
