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【炜炜道来】当下行情的一些变化和中报期的操作要点

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视频录制时间:2022年7月6日



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当下行情的一些变化和中报期的操作要点

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当下医药和猪肉行业的策略要点



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收市看盘  


今天市场又是一边倒的风光电储,从板块来看,除了上游资源股的上涨以外,大量的中游和储电开始大涨


我们在前两期的《研报点金》里面提到,从目前来看,动力电池和光伏涨幅过大以后,适当的会带动一些风电和储能,这两天开始涨到储能,一个原因是标杆的效应,今天宁德时代的大涨是因为机构有一篇纪要,提到宁德时代可能对特斯拉的供应会出现比较明显的增长,之前大概占到特斯拉10%,现在预期可能会超过10%,达到15~20%。同时说大量的电池厂商可能会与下游的整车厂签订一些动态的交付合同,简单一点讲,以前我们知道电池端对成本的压力很大,所以未来可能如果成本上涨,那么电池也要自动的涨价,这关键是在于有没有话语权,这是关键。

当然这个消息也推动了电池行业的大涨,很多人让我谈谈关于储能这一块,还是那句话——我的能力圈以外。今天有一家公司禾迈股份创出了1000块钱的新高,我简单看了一下它的财务去年的收入大概7个多亿,净利润两三个亿,非常好的毛利和净利的情况,目前的市值有600亿,即使它每年增长一倍,我们可以想象三年以后,比如说20多亿的收入,面对着600亿到700亿的市值,说实话我实在没有感觉,很多人会觉得边老师过于保守,但这就是我对市场的看法。一般来说这样的公司市销率或者它的市值与它的整个收入的比重达到了二三十倍,我就会联想到一些消费类非常知名的公司,比如说茅台一年的收入大概1000多亿,然后它的净利润大概有500多亿,大家可以想象1000多亿的收入,500多亿的净利润,2万亿的市值与之比较,会发现很多公司都是明显的被高估了,当然也是一家之言,我只是想把我们的逻辑摊给大家。

新能源的上涨对于市场来说,最近有一个最大的变化就是成交量在下降,我们发现当它上涨的时候,市场的情绪似乎没有以前那么高涨,我相信在7月15号中报预告以后,市场会有更多的变化。

昨天的订阅内容我们聊了猪肉,同时我们也跟大家聊了医药,这两个消费行业最近在6月底出现了一定的异动,怎么去看待?我们做了一些跟踪,同时对这两个行业的逻辑做了一些分析,希望对很多投资者有帮助。最近问的人很多,我们认为这一次的猪肉行情一定是相对有一些分化的,大家要更多的关注一些景气度更高的,整个供给端出清更好的企业,周末我想跟大家聊聊,在油价下跌以后,哪些行业会在下半年收益。

仅供参考,谢谢大家。


特别

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