证券基金业务前瞻 | 第85期

北交所：《证券公司分类评价北交所业务专项评价方案》公开征求意见

【政策影响】近期，北交所针对《证券公司分类评价北交所业务专项评价方案》公开征求意见。《评价方案》以《证券公司分类评价新三板专项加分方案》为基础，聚焦北交所市场核心业务，设置保荐推荐、发行融资、做市、经纪等4类业务共9项加分指标，鼓励证券经营机构服务优质中小企业，积极建设北交所中小企业全链条综合服务体系；同时，在评价期内遭受监管处罚的证券公司将被取消加分资格。

中基协：修订《证券期货经营机构私募资产管理计划备案办法》

【政策影响】近日，中基协发布修订后的《证券期货经营机构私募资产管理计划备案办法》。政策进一步明确资产管理计划备案要求及核查程序，针对非公开募集、投资管理、产品运作等环节加强行业合规运作，明确监管自律导向。此外，政策结合私募资管行业实践，适度松绑股权投资产品运作要求，提升产品投资运作灵活度，对提高资管机构执业水平及保障投资者权益具有重要意义。

多家证券经营机构采取发债融资

【点评】7月20日，华泰证券、海通证券、光大证券分别获批公开发行债券，累计获批发行的债券总规模不超过600亿元。当前，证券经营机构定增募资的监管审核趋严，国联证券、中原证券定增预案就融资必要性获监管三轮问询，中原证券于近期终止定增募资计划。在此背景下，证券经营机构发债募资热情高涨，今年以来证券经营机构累计获批发行债券规模已超8000亿，融资总量同比增长21%以上，募集资金在投向上的明确和细化已成监管关注重点。

兴业证券：举办第一届ETF实盘精英大赛

【点评】近日，兴业证券举办第一届ETF实盘精英大赛暨兴证财富ETF生态发布会，公司将借助ETF联动各项业务，连接客户、投顾与管理人，构建ETF对客服务生态圈与集团内部ETF业务协同生态圈。开展ETF业务一方面有助于证券经营机构提升交易佣金规模，获得公募基金托管资源；另一方面也可作为重要获客渠道，成为发力财富管理业务的重要抓手，为进一步的销售、交易、结算、托管、研究等综合服务奠定基础。

多家第三方平台下线基金净值实时估算功能

【点评】近期，继招商基金、建设银行等机构之后，天天基金、雪球、蚂蚁基金、理财通等多家互联网第三方平台相继下线大部分基金净值实时估算功能，仅有指数类产品保留该功能，基金估值存在误差或是功能下线主因。总体来看，基金净值实时估算功能下线有助于规范操作，降低行业合规风险，同时一定程度上规避投资者与基金管理人的矛盾，推动市场理性投资。

易方达基金：申请设立财富子公司

【点评】近日，易方达基金申请设立基金销售子公司易方达财富，申请文件目前已获反馈意见。在头部基金公司深入布局财富管理背景下，已有嘉实基金、中欧基金、华夏基金、万家基金、博时基金、国金基金、九泰基金七家公司获批设立基金销售子公司，头部公募力争建设基金筛选、组合配置及理财销售的全环节业务链布局，加强客户端交流沟通，提升买方影响力与客户满意度。

二季度各项资管业务月均规模数据发布

【点评】近日，中基协发布“2023年二季度各项资管业务月均规模数据”。非货币公募基金月均规模方面，易方达基金较以9631.91亿元月均规模，位居榜首，较上季度末减少248.78亿元；华夏基金、广发基金、富国基金分列2-4位，月均非货规模均超过6000亿元。非货币公募基金月均规模变化方面，除易方达基金以外，汇添富基金、中欧基金均出现200亿元以上下滑；交银施罗德基金、南方基金则环比减少百亿以上。

瑞银证券：发布“瑞银e达”智能移动APP

【主要内容】7月17日，瑞银证券推出一站式投资服务应用APP“瑞银e达”，为其财富管理客户提供高效、便捷、安全的数字化交易体验及财务解决方案。该项应用涵盖了数字化交易、风险评估管理、市场行情资讯以及投资者教育等多项功能，同时在系统架构方面进一步强化了基础设施安全性，是继2022年10月“瑞富众”平台后第二款财富管理数字化应用。“瑞银e达”APP的发布进一步推动瑞银证券在华高端财富管理展业步伐。

美国商品期货交易委员会：就自愿碳市场议题开展讨论

【主要内容】7月19日，美国商品期货交易委员会在华盛顿特区CFTC总部举行讨论会，就自愿碳市场等问题展开讨论，涉及的议题包括碳信用现金和衍生品市场的当前趋势和发展；与碳市场相关的公共部门举措；最近私营部门关于高质量碳信用的倡议；以及市场参与者对CFTC如何促进高质量碳信用衍生品诚信的看法。

新交所集团：与上交所深化ETF合作

【主要内容】近日，新加坡交易所与上海证券交易所签署谅解备忘录，推出上交所-新交所交易所买卖基金（ETF）互通产品，进一步加强新加坡和中国之间的联系。根据该协议，新交所集团和上交所将通过主基金-联接基金模式共同开发和推广两国ETF市场，为两地投资者提供更多选择。