【绿色金融】全球ESG披露体系与企业实践探析——ESG报告编制指南

全球主流的ESG报告披露体系可以分为两类：一是由国际组织制定的报告标准，二是各司法管辖区监管方和交易所对ESG信息披露的要求。在第一类中，以GRI、ISSB、TCFD等报告体系最为主流；在第二类中，监管方面以欧盟的ESG披露要求最为严格，已上升至立法层面。对比之下，上交所和深交所的ESG披露要求则由若干零散的指引组成，详细程度和约束度性低，但整体呈现出披露覆盖主体不断扩大、披露内容逐渐全面化、自愿披露逐渐向（半）强制披露转变的特点。

从披露报告编制角度，披露主体应首先选择上市所在地、或披露主体所属行政司法管辖区的要求编制ESG报告，并辅以国内外主流ESG报告准则体系。在ESG报告编制方面，完整的报告框架通常包括理念、公司概况、ESG管理、报告期间企业ESG开展情况、ESG关键定量绩效表、附录以及报告编制说明，其编制过程一般可分为准备阶段、评估阶段、信息采集阶段、编制阶段和发布阶段。

不管是欧盟还是中国，目前均还没有对ESG第三方鉴证服务机构设置资质要求。根据国际会计师联合会的研究，全球开展ESG鉴证的企业中，57%由审计机构完成，70%使用了其财务审计师。从责任主体来看，在对委托主体、市场顾问和第三方审核机构的法律责任划分、监管和执行方面，不同司法区存在差异。欧盟已经建立了较为严格的针对不同责任主体的ESG法律框架，中国内地则还有较大的进步空间。