【广发策略】Microsoft 365接入大语言模型—新兴产业景气扫描（3月第3期）
● 本期重点关注：（1）宁德时代麒麟电池实现量产，比4680电量高13%；（2）中俄将打造更加紧密的能源合作伙伴关系；（3）1-2月全国风电装机容量约3.7亿千瓦，同比增长11.0%；（4）美国发布半导体法具体规定：在中国扩产需退还补贴；（5）微软宣布Microsoft 365将全面接入聊天机器人技术；（6）“东数西算”8个国家算力枢纽节点建设已全部开工；（7）全国中成药集采：30个省，42个品种，110家企业。
● 新能源汽车：（1）宁德时代麒麟电池实现量产，同体积比4680大圆柱电池电量高13%。（2）锂价硫价均下降，天然石墨价格和人造石墨价格均持平；电解液价格和隔膜价格均下降。
● 光伏：（1）中俄联合声明发布：打造更加紧密的能源合作伙伴关系，维护国际能源安全。（2）欧盟清洁能源及关键材料法案落地，计划降低进口依赖，2030年实现每年至少10%的关键原材料供应、40%的关键原材料的加工。（3）单晶用料及多晶用料价格均下降；组件价格持续小幅下降，硅片、电池片、光伏玻璃价格持平。
● 风电：（1）国家能源局：1-2月全国风电装机容量约3.7亿千瓦，同比增长11.0%；太阳能发电装机容量约4.1亿千瓦，同比增长30.8%。（2）钢价和铁矿石价格均下降；陆上风机价格下降。
● 半导体：（1）美方发布美国半导体法具体规定：获得补贴的企业在包括中国在内的部分国家扩产时需全额退还补贴。（2）国资委：更大力度布局前瞻性战略性新兴产业，在集成电路、工业母机等领域加快补短板。（3）下游存储器价格小幅下降。
● 人工智能：（1）微软：Microsoft 365服务将全面接入聊天机器人技术AI Copilot。（2）百度正式发布“文心一言”，具备文学创作、商业文案创作、多模态生成、数理逻辑推算、中文理解等能力。
● 数字经济：“东数西算”工程的8个国家算力枢纽节点建设已全部开工，进入全面建设阶段。
● 生物医药：全国中成药集采：覆盖30个省，42个品种，110家企业，预估金额超100亿元。
本期重点关注：
二、新兴产业动态跟踪
2.1 新能源汽车：宁德时代麒麟电池实现量产，比4680电量高13%
【★★★】宁德时代麒麟电池实现量产，同体积比4680大圆柱电池电量高13%。3月21日，宁德时代方面向其透露，公司当家王牌技术麒麟电池已经实现量产。据宁德时代介绍，麒麟电池的体积利用率突破了72%，配用三元电芯能量密度可达255Wh/kg，磷酸铁锂电池系统能量密度可达160Wh/kg，电池包集成度为全球最高。在相同的化学体系、同等电池包尺寸下，麒麟电池包的电量，相比4680大圆柱型电池系统可以提升13%。（来源：盖世汽车）
【★★☆】特斯拉柏林工厂计划扩建，年产能翻倍至100万辆。据美国电动汽车新闻网站Tealarati 3月16日报道，特斯拉已经提交了一份初步申请，计划对柏林超级工厂进行扩建，扩建后年产量将达到100万辆汽车，约为目前的两倍。（来源：科创板日报）
2.2 光伏：中俄将打造更加紧密的能源合作伙伴关系
【★★★】中俄联合声明发布：打造更加紧密的能源合作伙伴关系，维护国际能源安全。3月22日，中国和俄罗斯关于深化新时代全面战略协作伙伴关系的联合声明全文发布，提出：双方将打造更加紧密的能源合作伙伴关系，支持双方企业推进油气、煤炭、电力、核能等能源合作项目，推动落实有助于减少温室气体排放的倡议，包括使用低排放能源和可再生能源。双方将共同维护包括关键跨境基础设施在内的国际能源安全，维护能源产品产业链供应链稳定，促进公平的能源转型和基于技术中立原则的低碳发展，共同为全球能源市场长期健康稳定发展作出贡献。（来源：中华人民共和国外交部官网）
【★★★】欧盟清洁能源及关键材料法案落地，计划降低进口依赖，2030年实现每年至少10%的关键原材料供应、40%的关键原材料的加工。3月16日，欧盟委员会通过了《净零工业法案》和《欧洲关键原材料法案》提案，以促进欧盟可再生能源技术的发展，确保欧盟为清洁能源转型做好充分准备。欧洲计划到2030年，每年至少10%的关键原材料供应、40%的关键原材料的加工、15%的关键原材料回收来自欧盟本地，同时还计划，到2030年实现5000万吨碳捕获的目标。（来源：北极星储能网）
2.3 风电：1-2月全国风电装机容量约3.7亿千瓦，同比增长11.0%
【★★★】国家能源局：1-2月全国风电装机容量约3.7亿千瓦，同比增长11.0%；太阳能发电装机容量约4.1亿千瓦，同比增长30.8%。国家能源局3月21日发布了1-2月份全国电力工业统计数据。数据显示，截至2月底，全国累计发电装机容量约26.0亿千瓦，同比增长8.5%。其中，风电装机容量约3.7亿千瓦，同比增长11.0%；太阳能发电装机容量约4.1亿千瓦，同比增长30.8%。（来源：IT之家）
2.4 半导体：美国发布半导体法具体规定：在中国扩产需退还补贴
【★★★】美方发布美国半导体法具体规定：获得补贴的企业在包括中国在内的部分国家扩产时需全额退还补贴。据当地时间21日美国商务部发布的美国半导体法的具体规定，获得补贴的企业，在今后10年在包括中国在内的部分国家进行扩大半导体产能等重大交易时，需将补贴全额退还。据商务部官员称，价值500亿美元的芯片和科学法案将禁止获得补贴的公司在中国将28纳米以上先进芯片的产能扩大5%，禁止将现有28纳米及以下较旧技术的工厂的产能扩大10%。（来源：科创板日报）
【★★★】国资委：更大力度布局前瞻性战略性新兴产业，在集成电路、工业母机等领域加快补短板。3月16日，国务院国资委党委16日在人民论坛发表署名文章《国企改革三年行动的经验总结与未来展望》。未来将加大新一代信息技术、人工智能、新能源、新材料、生物技术、绿色环保等产业投资力度，在集成电路、工业母机等领域加快补短板强弱项，促进支撑国家算力的相关产业发展，推动传统产业数字化智能化绿色化转型升级。（来源：科创板日报）
【★★☆】半导体巨头台积电将花费2000亿美元在中国台湾投建逾十座晶圆厂。据台媒报道，未来五年内，台积电在中国台湾建设的3纳米及2纳米晶圆厂合计将逾十座，以先进制程月产能3万片晶圆厂投资金额约200亿美元估算，总投资金额将超过2000亿美元，并且带动包括材料、设备等供应链厂商发展。（来源：科创板日报）
【★★☆】日韩双方达成协定，同意解除包括氟化氢、氟化聚酰亚胺和光刻胶在内的半导体产品出口限制。2019年7月，日本宣布对出口韩国的高纯度氟化氢、光致抗蚀剂和氟聚酰亚胺三种半导体相关产品关键材料加强审查与管控，前述受限产品都是智能手机、芯片等产业的重要原材料。3月16日，韩国产业通商资源部于当日宣布，日本决定解除对三种半导体制造原材料出口韩国的限制，同时韩国也决定撤回因此向世界贸易组织（WTO）提起的相关仲裁。（来源：全球半导体观察）
2.5 人工智能：微软宣布Microsoft 365将全面接入聊天机器人技术
【★★★】微软：Microsoft 365服务将全面接入聊天机器人技术AI Copilot。当地时间3月16日，微软正式宣布，Microsoft365服务将全面接入聊天机器人技术AI Copilot。在Word中，Copilot可以帮助用户扫描文档，快速提取有用的信息，节省采编、写作的时间；在Excel中，可以帮助用户分析数据的趋势，在表格中突出显示关键的数据；在PowerPoint中，可以根据用户需求快速生成幻灯片。（来源：科创板日报）
【★★★】百度正式发布“文心一言”，具备文学创作、商业文案创作、多模态生成、数理逻辑推算、中文理解等能力。3月16日下午，百度创始人、董事长、CEO李彦宏宣布文心一言正式发布。李彦宏介绍，文心一言具有文学创作、商业文案创作、多模态生成、数理逻辑推算、中文理解等能力。从16日起，首批用户即可通过邀请测试码，在文心一言官网体验产品。百度后续将陆续开放给更多用户。与此同时，百度智能云即将面向企业客户开放文心一言API接口调用服务，3月16日起正式开放预约。（来源：DoNews）
【★★☆】Adobe和英伟达同时推出创意生成式AI，聚焦于图像生成、文本生成、视频生成等领域。当地时间周二，Adobe和英伟达公司发布了使用人工智能生成图像的新工具，同时还解决了使用该技术时最棘手的版权和支付两个法律问题。Adobe面向用户推出了其创意生成式人工智能模型集——AdobeFirefly，首次发布聚焦于图像生成和文本效果。英伟达公司推出了名为“毕加索”的自有服务，该服务使用人工智能技术从文本描述中生成图像、视频和3D应用程序。（来源：IT之家）
2.6 数字经济：“东数西算”8个国家算力枢纽节点建设已全部开工
【★★★】“东数西算”工程的8个国家算力枢纽节点建设已全部开工，进入全面建设阶段。截至3月17日,“东数西算”工程的8个国家算力枢纽节点建设已全部开工，“东数西算”工程从系统布局进入全面建设阶段。在已经开工的8个国家算力枢纽中，今年新开工的数据中心项目近70个，其中，西部新增数据中心的建设规模超过60万机架，同比翻了一番。“东数西算”工程自启动至今，全国新增投资超过4000亿元，整个“十四五”期间，将累计带动各方面投资超过3万亿元。（来源：科创板日报）
2.7 生物医药：全国中成药集采：30个省，42个品种，110家企业
【★★★】全国中成药集采：覆盖30个省，42个品种，110家企业，预估金额超100亿元。3月20日，全国中成药联合采购办公室下发《关于召开中成药联盟采购企业沟通会的通知》显示：联采办将于3月23日召开企业沟通会，征求相关企业关于中成药联盟采购规则的意见建议，此次中成药集采是全国性采购，覆盖30个省，42个品种，预估金额超100亿元。（来源：医药网）
三、未来新兴产业动态预览
四、风险提示
宏观经济下行压力超预期；全球疫情仍存在反复的风险；全球经济修复可能不及预期；全球/中国通胀高位流动性可能边际收紧；中美贸易/金融领域的关系仍有不确定性。
本报告信息
对外发布日期：2023年3月23日
分析师：
倪赓：SAC 执证号：S0260519070001
戴康：SAC 执证号：S0260517120004，SFC CE No. BOA313
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